|
Altimo снова заложила "Вымпелком""Дочка" Altimo Eco Telecom разместила на NYSE облигации с плавающей ставкой на $500 млн под залог акций "Вымпелкома", соответствующих 27,8% уставного капитала сотового оператора. Аналитики предполагают, что Eco Telecom деньги нужны для участия во вьетнамском СП "Вымпелкома" или для рефинансирования текущей задолженности.В материалах, представленных в комиссию по ценным бумагам и биржам США Eco Telecom (зарегистрирована на территории Ги бралтара), говорится, что 13 но ября выпущены облигации с пла вающей ставкой на $500 млн. Они будут приобретены лондонским подразделением Deutsche Bank и должны быть погашены 13 мая 2009 года. Гарантом яв ляется Altimo, а залогом - часть пакета Eco Telecom в "Вымпелкоме" (в сумме составляет 27,8% уставного капитала). Залог бу дет храниться в Bank of New York. Это не первая подобная сделка Altimo. В апреле 2005 года Eco Telecom выпустила трехлетние облигации на $350 млн под залог 8,9% "Вымпелкома", а в декабре 2006-го другая "дочка" Altimo, кипрская Sunbird, заложила 29,3% "Голден телекома", чтобы привлечь в Альфабанке $195 млн на полтора года. В марте этого года Eco Telecom разместила двухлетние еврооблигации на $1,5 млрд с плавающей процентной ставкой также под залог акций "Вымпелкома" (16,2% голосующих акций). Тогда в Altimo заявили, что средства будут потрачены на инвестпроекты "на развивающихся рынках мобильной связи стран Евразии". Как отмечал в начале ноября вицепрезидент Altimo Кирилл Бабаев, в 2008 году компания надеется объявить о крупных сделках в Индонезии и Вьетнаме. Поскольку Eco Telecom является формальным держателем акций "Вымпелкома" и юридически его материнской компанией, логично предположить два варианта использования привлеченных средств, полагает аналитик ИК "Антанта капитал" Анна Крылова. "Первый - это рефинансирование части предыдущих задолженностей Eco Telecom. Во втором речь может идти о какой-либо схеме участия "дочки" Altimo в совместном предприятии "Вымпелкома" в сфере развития мобильных телекоммуникаций во Вьетнаме",- полагает она. Как отмечают аналитики, вряд ли Altimo привлекла эти средства для покупки какого-то актива: для такой операции больше подходит кредит, а об лигации нужны скорее для финансирования текущей деятельности компании. Выпустить облигации от имени Eco Telecom проще, чем брать деньги у "Альфа-групп". "У Eco Telecom уже есть крупный пакет очень ликвидных бумаг, который как нельзя лучше подходит в качестве обеспечения займа",- считает аналитик ФК "Открытие" Кирилл Тищенко. РОМАН РОЖКОВ, АННА ПРОХОРОВА Ежедневная биржевая газета «Business & Financial Markets» |
|